兴业投资：鲍威尔鹰气逼人 美元先抑后扬4 ~0 t5 U( U& W/ ~6 i* ^
2 z% m' Q. M# P: X! U2021年9月23日
$ u' g- r1 H! l9 o( d# }7 J- S7 S/ \* G7 A# s) K2 s+ z
基本面
+ c3 u) z+ w( x: d
* ~: j; g# K4 m1 |1 `9 N美联储利率决议打破了当天市场的窄幅波动行情，美元先是在没有太大新意的利率声明后下挫，但很快因鲍威尔的鹰派讲话快速拉升，并刷新1个月高点。黄金冲高回落，存在进一步下行风险。欧元受到下行的均线打压，跌破1.1700，仍倾向走低。英镑扩大跌幅，逼近1.3600。美元/日元强势拉升近80点，仍没有明确方向。商品货币在全球股市普遍反弹的推动下，相对坚挺，兑美元接近收平。6 z6 _7 K' ]& M7 e2 G" T; D6 N
& ~# r; B0 \' r
从美联储的经济预估来看，美联储将今年GDP增长预估从7%大幅下调至5.9%，将2022年和2023年GDP增长预估分别从3.5%和2.4%上调至3.8%和2.5%;将今年失业率预估上调0.3%至4.8%，维持明后两年失业率预估在3.8%和3.5%;将2021年到2023年的核心PCE通胀预估悉数上调，分别为3.7%、2.3%和2.2%。美元在利率决议后短暂下跌，可能是受到美联储不再认为通胀上行是暂时的，且对经济和就业前景的评估要低于此前会议的影响。3 j! P' x: u& Q2 N8 y1 U$ Z
) n, M5 N9 s7 |不过，总体来看，美联储此次较市场预期更为鹰派。会议声明首次提及了“放缓支持购买速度”，称如果进展都如预期的话，可能很快开始削减QE。鲍威尔在会后的发布会上，也提到了已经取得满足削减QE的实质性进展，通胀已经超出重大进展，而就业的条件也几乎达到。鲍威尔表示，可能最快在下一次会议上宣布缩减购债，在明年年中结束QE可能是合适的。这意味着，如果从11月开始，每月1200亿美元的购买规模对应每次会议减少200亿美元购买，从步伐和结束时间上都比市场预期的要略微偏早。* I% Q8 \- Z; ^
9 V3 w' V$ M, Z. H' v [利率点阵图显示，9位委员预计2022年至少加息一次，中位数明显上移，意味着美联储预计加息时间提前到了明年。另外，如果按每次加息25个基点计算，七成以上官员预计，到2023年至少加息两次，半数以上预计至少加息三次。
- n1 x: t. X0 K5 m3 o0 G0 J. R* ^
需要注意的是，在美联储鹰气十足之际，全球股市依旧走高，一方面可能是市场已经提前消化了美联储将削减QE这一预期，另一方面也是对早前暴跌的修正。在美联储利率决议后，市场视线将有望转移至美国债务上限上。
$ v5 W/ b0 _# m' g" m% d
$ k/ J2 {, `0 Y; U3 ]- {日内关注欧美众多PMI数据，不过，鲍威尔表示，不需要一份超强的9月就业数据就足以满足taper门槛，这可能削减未来美国经济数据对市场的影响。英国方面，关注英央行利率决议，如果支持加息的委员增加，将有望为英镑提供支持，反之，英镑跌破1.3600将有望扩大跌幅。
* | J! f; E/ _8 ~' k( C" o- i+ U0 g3 H& O
技术面
8 d& i1 R# u7 ], H! J0 Z' \( n! z7 R) w6 M3 g T2 t* \; [$ j! P
欧元/美元
- b3 n) ?2 ^* P$ i0 F7 c
7 x* e. o% C8 T# \0 K" C日图冲高受MA5/10死叉打压，但逼近前期低点1.1665附近，谨慎看跌。4小时图短暂上探1.1750附近后大阴线走低，维持在1.1700下方仍偏下行。小时图大阴线后陷入整理，缺乏反弹动能。日内建议关注1.1700阻力。
+ H6 i1 C5 P% T2 z. Z: k
5 G" [4 Q3 Y" X7 T* d$ E$ k支撑位 ： 1.1665 1.1630 1.1600! f1 ~8 s$ X, p3 j
@ R8 S. H, q; Y阻力位： 1.1700 1.1720 1.1750' e& J/ k. N2 K0 r; O& T; M
% j9 N5 ]2 s6 T' H3 m英镑/美元
* U4 v' ?, J- L" a, D5 D1 t9 l) ]6 v& h
日图受到下行均线压制，但逼近前期低点1.3600，谨慎看跌。4小时图仍偏弱，但下行动能不强。小时图长上影线显示上方压力，但缺乏下行跟进。日内建议关注1.3600一线支持表现决定进一步方向。& ?% x/ O* x6 j( p0 a* _$ u
0 K! W9 r- G( e( X; Y
支撑位： 1.3600 1.3570 1.3550; M7 y" \. z7 s
" \. o; N/ t6 @* h) s
阻力位： 1.3650 1.3690 1. 3725* ~3 s3 K! M6 A
0 s- f) f- E t! e美元/日元; x2 i8 s$ d$ D* W
5 G% F. |. x: k) W# [
日图在200日均线企稳快速拉升，仍有机会上探110.15附近阻力。4小时图在109.10上方企稳后连续上升，上行动能猛烈。小时图震荡上行，反弹态势维持完好。日内建议109.75上方做多。
" R! Q) V7 d6 ~5 V2 ]3 H( `( e$ G: Q* k
支撑位： 109.75 109.50 109.30
" S A: a. u% W, ]. ~8 w, i0 _, S4 u( J
阻力位： 110.00 111.15 110.40( z) d) g1 w" E8 R. }0 b' K
; ^. O* t7 o, t黄金
; P ~/ P9 E! E( A
8 I( d" A1 `& Y; B日图在9月高点以来的下降趋势线受阻回落，下行势头维持完好。4小时图短暂上探1780上方后回落，仍偏下行。小时图长上影线显示在1780一线存在阻力，短期均线转为下行可能继续提供打压。日内建议1770下方谨慎做空，先看1757。
- M# `% N% ^1 e* H2 Z8 H# z7 t" I& ]( Q/ P9 p
支撑位： 1757 1750 17454 T8 i C* U" R* P. X
% z& w4 g7 o }+ q7 _% o阻力位：1770 1780 1790
. V' M1 Z5 n6 P6 Q' A- ^! Q" e- M3 f
白银
) w% P' L/ i8 t% ?$ ^, o( c \7 J0 M2 w; E% D
日图在下行的10日均线受到打压，但随机指标倾向录得双底，对进一步下行保持谨慎。4小时图冲高回落，但缺乏下行跟进。小时图未能企稳23.00上方回落，关注22.50支持。日内建议谨慎操作，关注22.45-23.00不破区间操作机会。
6 y! G1 z8 Q& P
2 `3 d B' ?2 v支撑位： 22.45 22.00 21.65
% | a4 R- b8 r4 k, V* u
G1 M1 ]+ H( i* k2 r阻力位：23.00 23.30 23.80 | 
|手机版|Archiver|
( 桂ICP备12001440号-3 )|网站地图
发表于 2021-9-23 18:16:14