|
【第一私募论坛】www.simu001.cn】《控制回撤为重中之重》
9 c! i& I7 K* s0 b* o: a: f
% U0 ^! z7 R7 q5 v1 d2 @8 z （这是顺手记载的一些心得和设法，主观上只为自身未来做到万万之上后回想之用，拒绝作为任何人参考材料，拒绝任何人推荐。）) z T- `' O9 I+ _* b% }
$ N0 `5 `% l) G* j 在向职业炒手学习的过程中，他一向吩咐我的，是控制回撤，我一向最重视的，也是控制回撤。( R, N6 m) c# }4 g7 k
% b- @! H n4 T- L" X 现实上，我自身的选股才能，是比大部分人强很多的，我2005-2007年炒股盈利10倍的成就，以及我2012年11月到2013年9月底炒股8倍（即使大幅回撤后，在2013年最后一天，依然到达5倍收益）的盈利成就，足以使我拥有这个自信。可是，我为什么一向没能做到万万之上呢？由于我每次总会大幅回撤。假如在以往我自身的炒股过程里，我能避免哪怕一部分回撤，那么，即使按最低的收益率盘算，我也早超过万万资金了。而不至于如此刻像这样，依然是200多万。' Z5 I* j( x1 d/ h
1 M* m, J) Z: N: m, w: `8 G
近期，7月中旬的A股市场，很多人产生了回撤和吃亏，但我却做到了本金毫发无损，还略有上升。应当说，是控制回撤取得了一点点提高。基于我历来的甘愿答应向生疏网友分享经验的忘我心理，我决策以这篇小文，作为我学习控制回撤的一点总结。
. q3 D) i# J7 W* r$ c- B7 y4 N6 R# X3 G) e" Y
怎么样控制回撤？我总结如下：
7 Y* {; i+ f/ v' {2 a6 j, E
( ^1 T3 Q' ~! d 一，第一点最主要的，是心态要好。- x" Z7 n4 E" k* b4 u
- _8 R5 M3 f) d9 K6 ?" r2 ]! S
我以前心态不敷好，赚了就狂喜，亏了就沮丧。并且可以说，本年3、4月份我从400多万跌回200万，对我冲击是比较大的。我曾经一度感到自身如同西方神话中一次次推着石头的西西弗，有一种从心底生出的对股市的厌倦与疲乏。9 K& p/ W. z0 c' O7 b3 |" d8 V; k
3 q9 K2 I" d4 c6 z% ?/ h" s
在追随炒手的学习中，我首先逐渐改良了心态。一方面，避免急于求成、建立一种“理解知足、满足常乐”的温和心态。心态温和之后，我客观地熟悉到，200多万也不是个小数字，纵观所有实盘以及网友的言语，炒股资金超过200万的并非太多，而我从2012年11月的50万（30万20万=50万）做到今朝这个资金，在淘股吧甚至所有收集论坛里，都或许属于收益率最尖真个那一小部分人之一。是以，我有什么需要怨天尤人呢？有什么需要还不知足呢？想清楚这一点，我就不再急于求成，不再希望一口吃成个大胖子。我发现，论坛里经常看到很多网友，在讲话中往往期看自身成为一路游资，我感到这种高请求并没什么错，但过于急切地希望快速做大，我以为并没需要。这种心坎的急切高等待，会给你们自身施加无形的压力，大可不必。实在炒股真的是可以很温和的，我今朝的心态是，不求快速做大，也无心与别人攀比，只求做最好的自身。有了这种良好的心态，我以为，慢慢往上做，衣食无忧确定是没问题的，并且我相信，以我今朝的资金和水准，假设以将来10年作为权衡坐标，那么，均匀每年的收益超过国内500强企业里的中层干部，是问题不大的。既然那些500强企业里的中层干部已经被视为成功的人生，那么，我还有什么不满足呢？还有什么需要非得做到什么几万万呢？小富即安，理解知足，以我今朝的资金量，在炒手的指导下，几年后我到达1万万，可以说是把握很是大的，既然如此，也就够了，我的人生，希望的是在文学上有所建树，至于在金钱上，我并无过高期许，如真能有1万万，此生我无比满足。立言于此，希望几年后自身到达1万万时，看一看此刻我推心置腹的写给将来的自身的提示：别希望更多，恰当地废弃，才不会错过人生更主要的景致。; x" \' a' l$ f* _% O, g
( h5 f4 \& V& h3 x 二，控制回撤要义的第二点，是要舍得止盈。
{- Q O2 I3 i
! R) ~# l6 [2 w( A7 _0 } 人们往往只知道，止损要“舍得”。实在，止盈也要“舍得”。所谓止盈的舍得，就是废弃心坎想象中的更多利润，而将已经得手的利润落袋为安。这一点，实在是“第一点树立良好心态”的自然延长，正由于心态好了，不迫切了，于是，才能做到“舍得”。# U$ P, p5 g8 X Q& b v+ k
& ^4 x# @$ h4 A6 b; n. a2 \ 我在比来止盈方面，做得最好的一笔操作，是在“轻纺城(600790,股吧)”上的止盈。
9 ?& p: W, d# T! J& V% j) j+ A4 L; b* ~
前些天，见轻纺城下跌之后，并不追随景兴纸业(002067,股吧)持续跌，我意识到轻纺城或许有机遇，于是买进。随即就吃到了它在7月8日的拉升，然而，之后的几天天天都震荡，贪心与胆怯，是我们所有炒股的人如影随形的两个仇敌，不成否定的是这两个仇敌实在是永远不成能彻底解脱的。战胜这两个仇敌独一的措施，一是仓位控制，二是止盈止损。
$ u- Q' Z9 d4 |" s" z* W$ m1 F; r* ]
熬过了上周的轻纺城的持续几天震荡后，7月14昼夜晚宣布了第二批新股IPO的新闻，此中有轻纺城参股的会嵇山，我那时分析了两点：第一，利好落实了，不必担忧会嵇山没能如期上市了，是以胆怯是彻底解除了，我那时预期是至少涨2个板，自身暗里盘算11元以上才卖出，还暗暗窃喜7月捞了笔大利润。不过，我同时考虑了另一方面：第二，但这个利好，究竟是世人预期之中的，而非料想之外，加之坐肩舆的人很多，是以，也不过分乐观，万一走势不如预期，我盘算果断提早止盈。并且，在7月14昼夜晚，我留意到青海明胶(000606,股吧)曲线参股的中材股份也在这一批上市，这个，属于市场部分人料想之外，我想，既然是意外，那么，假如参股IPO概念依然很强的话，青海明胶第二天应当直接封板，不然，说明市场资金对参股IPO概念已经有所厌倦摈弃。
" h4 W. |+ h) j: A! s$ {0 Y1 v' } i2 n: A5 s6 j
7月15日，开盘时，青海明胶有些令我意外地并非一字板，于是，我心里就多了些警惕，尔后，开盘后，轻纺城高开后大幅上涨，青海明胶也刹时冲板，我正有些乐观，但青海明胶突然走软，在之后的一个小时里，还没轻纺城强，我依据这个盘面，意识到并无新的大资金对参股IPO概念感喜欢（由于假如新增资金感喜欢的话，应当抢买青海明胶这个新生黑马，而不抢，说明大资金不肯意持续往这个板块里凑了，于是，参股IPO概念只能是存量资金的内斗了，那么，终极不免多杀多，于是，我在轻纺城日内分时线第3次下穿日内均线的时候，果断卖出了轻纺城。做到了止盈。虽然昨天卖的不是最高价钱，但今天轻纺城跌停，我顺遂带着盈利分开了这只票，这个盈利是我7月的最重要的盈利，并且填平了在其他一些股票上止损后的吃亏还有余，由此可见，止盈对于操作的极其主要的意义。2 B* l, V$ C. ~" j$ P8 G' O: W
& U, ~. n: |3 d$ ^7 d$ O 三，控制回撤要义的第三点，是仓位管理
. l4 L$ S- {. t$ U) w8 ]7 C- [- u: ?: m0 k4 Q
前面说到，贪心与胆怯，是我们所有炒股的人如影随形的两个仇敌，不成否定的是这两个仇敌实在是永远不成能彻底解脱的。哪怕一小我程度再高，我以为，只要身在股市，彻底没有涓滴贪心与胆怯，也是不成能的。
3 l! Z( S6 L$ M6 c" Y1 d% J" ]7 K& x
* a7 |2 x' r' Y* c. o 战胜这两个仇敌独一的措施，一是仓位控制，也就是要做好仓位管理。以上文说起的轻纺城为例，在7月9日至7月14日，持续4个交易日在高位悬掉掉地动荡，那时，我也自然发生了胆怯心理，那时想的是：为什么不敷强，是不是会嵇山并不在第二批IPO的名单中？这个担心，令我对持续持有发生了一点摇动。而之所以保持下往，是由于买的轻纺城仓位并非特别重，自身账户和家人账户大约合计60万人民币市值，在我总资金占比例也就接近4成罢了，哪怕跌停，对我总资金也无非是跌-2.5%，这个仓位管理，是我能忍受住那4个交易日的┞佛荡的原因。
4 t0 T& k- J0 _6 V8 s8 V4 O6 D6 ?- z; z3 C9 s1 ]4 E
由此可见，仓位管理并非一句废话，而是能切实地影响到你的操作的，仓位的轻重，决策了你持股的心态，仓位过重往往导致心态不稳。当然，仓位过轻，则对账户市值意义不大，是以，合理结构，依据股市每个阶段的“风险利润比”，以及依据那只股票的分量和投机价值，决策投进某只股票的仓位比例，是一个职业交易者的应有本质。
9 k" _" H( z9 z6 g
% I7 \; D+ r) `- f0 ^# L 四，控制回撤要义的第四点，是实时止损。
: O: P, z. ` Z9 D) W8 ^
% q' I; F/ S9 s' @' A 对这一点，我近阶段最有感触感染的，是在陕西金叶(000812,股吧)上的操作。/ q% m" A2 p% K+ a9 F& b) @
2 s# P9 M: T2 k t+ ~) Y 陕西金叶，我一度盈利2万元，但因为等待值高，每次冲高的时候我都不舍得卖，于是，终极是在昨天上午7.16价钱四周止损，我的均匀成本是7.3，多次涨到7.5甚至7.8，我都没舍得卖，直到昨天上午觉得它有可能产生“多杀多”，我才在7.16左右吃亏卖出，该赚的利润却酿成了吃亏。但我反思这个操作，感到自身并无过错。原因是：7.8不卖，是由于原来既然高位追进这个票，自然是试图做它的第二波，是以，必定不成能再7.8就卖出。而在昨天见趋势不好，灵敏地在7.16止损，应当说是值得自我确定的。这笔交易虽然亏钱了，但从中收成的经验却很多。值得我自身好好爱护。/ d! M, k. {: ?# ?
3 I7 b6 d/ ^) Y) @# g 我有一个感悟：对一笔交易，并不该仅仅按是盈利了仍是吃亏潦攀来权衡正误。当然，应当尽可能地实现盈利，由于这是我们账户的生命线。可是，也不成完整机械地以盈利与否作为权衡操作黑白的独一尺度，例如此次对陕西金叶的操作，我虽然由赚变亏，但反思全部操作过程，能在昨天破位大跌的前几分钟，果断止损出局，对本人来说是一个提高。这应当说是受到了职业炒手兄的影响了的，在此，对炒手兄表现谢意。
( q4 V% M9 n# \( Q: t* z2 `+ c! `0 W" O& V2 S9 W: `; e
五：本文小结：. C w: W, d0 u# e
8 e+ _# j2 o; z Y( n
关于控制回撤，实在还有很多细节上的感悟，但并非我私躲经验，而是其实难以用说话描写出来，是以就其实无法多写了，现实上，我以为，控制回撤，我本文里所重点提到的四个焦点，基础就道尽了控制回撤的要义，那就是，第同心专心态，第二止盈，第三仓位管理，第四止损。当然，知易行难，要彻底做到以上四点，显然是不容易的，并且估量是个重复螺旋式轮回的过程，即：此次做到了，不见得下次依然能做到，是以，我此次做到了控制回撤，并不成乐观地以为自身今后每次都能控制回撤。可是，只要依照这个路数进步，我相信，自身能控制住的回撤次数会越来越多，资金曲线的降低会越来越少。
% L. D! Y# E9 r- X# ]& D- I3 L& A" o, a8 K9 E* N
当前，到本日收盘，我已经基础空仓，为什么说是“基础”呢？是由于早上就原来空仓了，但看到某只股票有投机机遇，于是我在它涨了2%的时候参与，下午收盘公开赚了有3%左右。可见自身判定是准确了。可是，因为对股市大势我今朝果断看空，是以，即使对这只我上午把握很大的票，也只买了10万元市值，对我账户总资金的进献可谓微乎其微，由此可见，控制回撤的要义之一是控制仓位，而一旦仓位低了，即使看对和做对股票，资金总曲线也变更不大，但也是以，哪怕出现资金曲线的下跌必定也不深，我看了很多高手的资金曲线，大多都是如此，在股市进进下跌阶段时，高手的┞匪户资金曲线往往不涨也不跌，实在就是我今朝这种策略的必定后果：仓位轻，导致涨跌都不显明。- r0 @- T; ~% c# T+ i# y- m; j4 ]
, t( T3 i6 w1 a/ m1 y" n Z 但我相信，废弃了这种大势不好的时候可能的个性牛股，导致资金曲线阶段性不涨，是需要的，由于只有像这样，才可能控制住回撤，从而厚积发，当大势变好的时候，实现自身账户资金曲线的快速暴涨。股票论坛 www.simu001.cn【第一私募论坛】www.simu001.cn】 | 
|手机版|Archiver|
( 桂ICP备12001440号-3 )|网站地图
发表于 2015-6-30 21:14:04
发表于 2015-10-28 13:42:19